|
Exporteren biedt kansen. Nieuwe markten, grotere volumes en een bredere klantenbasis kunnen uw onderneming minder afhankelijk maken van de Nederlandse markt. Tegelijkertijd brengt internationale handel extra risico’s met zich mee. Een buitenlandse klant die niet betaalt, een land waarin geldtransfer tijdelijk wordt beperkt of een incassotraject dat vastloopt in een ander rechtssysteem: bij export speelt niet alleen het risico van de klant zelf, maar soms ook het risico van het land waarin u zaken doet. Een exportkredietverzekering kan helpen om deze risico’s beheersbaar te houden. Daarbij gaat het niet alleen om schadevergoeding, maar ook om kredietbeoordeling, kredietlimieten en inzicht in de financiële positie van buitenlandse afnemers. Waarom export andere risico’s kent dan binnenlandse handelBij internationaal zakendoen heeft u vaak minder directe grip op een klant en diens financiële omgeving. Minder zicht op kredietwaardigheid Van Nederlandse ondernemingen is doorgaans relatief veel financiële informatie beschikbaar. Bij buitenlandse klanten kan de beschikbaarheid, actualiteit en kwaliteit van die informatie sterk verschillen. Jaarrekeningen kunnen volgens andere standaarden zijn opgesteld, minder recent zijn of simpelweg minder toegankelijk zijn. Daardoor is het lastiger om zelf te beoordelen hoeveel krediet u verantwoord aan een nieuwe afnemer kunt geven. Langere betalingstermijnen Bij export komen langere betalingstermijnen regelmatig voor. Hoe langer een factuur openstaat, hoe langer u feitelijk krediet verstrekt aan uw klant. Dat hoeft geen probleem te zijn zolang de klant betaalt. Maar in die periode kunnen economische omstandigheden, liquiditeit of de financiële positie van de afnemer veranderen. Incasso over de grens is complexer Wanneer een buitenlandse klant niet betaalt, krijgt u te maken met lokale wetgeving, taal, procedures en soms grote afstanden. Dat maakt internationaal incasseren niet per definitie onmogelijk, maar vaak wel complexer dan een vergelijkbare vordering in Nederland. Ook het land zelf kan een rol spelen Bij bepaalde exportmarkten kan naast het commerciële risico ook politiek of economisch landrisico relevant zijn. Denk aan overheidsmaatregelen, valutarestricties, oorlog of andere omstandigheden die betaling kunnen bemoeilijken. Of dergelijke risico’s daadwerkelijk onder een kredietverzekering vallen, hangt af van de polis, de verzekeraar en het betreffende land. Commercieel risico en politiek risico zijn niet hetzelfdeBij export is het nuttig onderscheid te maken tussen twee soorten risico. Commercieel risico Dit is het risico dat de klant zelf niet kan of wil betalen, bijvoorbeeld door faillissement, insolventie of langdurige wanbetaling. Dat risico lijkt in de basis op het debiteurenrisico bij Nederlandse klanten. Politiek of landrisico Hier ligt het probleem niet uitsluitend bij de individuele klant. Betaling kan bijvoorbeeld worden belemmerd door politieke onrust, een overheidsmaatregel of beperkingen op valutatransfers. Niet iedere kredietverzekering dekt automatisch ieder politiek risico. Voor exporteurs is het daarom belangrijk om expliciet te controleren welke landen en situaties onder de polis vallen. Wat doet een exportkredietverzekering?Een exportkredietverzekering beschermt een onderneming tegen het risico dat buitenlandse afnemers verzekerde facturen niet betalen. Hoe hoog een eventuele schadevergoeding is en wanneer die wordt uitgekeerd, hangt af van de polisvoorwaarden. Het dekkingspercentage, eigen risico, kredietlimiet en de oorzaak van de wanbetaling spelen daarbij een rol. Minstens zo belangrijk is de preventieve kant. Voor relevante buitenlandse klanten kan de verzekeraar een kredietlimiet bepalen: het maximale bedrag waarvoor dekking wordt gegeven op die afnemer. Stel dat u gemiddeld €100.000 heeft uitstaan bij een Duitse klant. Dan is een kredietlimiet van €100.000 of meer veel relevanter dan alleen de vraag of de jaarpremie bij de ene verzekeraar iets lager is dan bij de andere. Een polis is pas praktisch bruikbaar wanneer de dekking aansluit op uw werkelijke klantenportefeuille. Kredietlimieten helpen bij dagelijkse exportbeslissingenEen kredietlimiet is niet alleen een verzekeringsbedrag. Het kan ook dienen als grens voor hoeveel risico u bij een klant wilt accepteren. Wanneer een buitenlandse afnemer snel groeit en het openstaande saldo oploopt, is het verstandig om opnieuw te kijken naar:
Zo voorkomt u dat commerciële groei ongemerkt leidt tot een concentratierisico. Een klant die aanvankelijk voor €25.000 per maand bestelt, kan enkele jaren later misschien voor €100.000 per maand afnemen. Dat is commercieel interessant, maar uw financiële exposure groeit net zo hard mee. Nieuwe exportmarkten vragen om extra kredietdisciplineBij het betreden van een nieuw land ligt de focus vaak op commerciële kansen: marktpotentieel, distributie, logistiek en prijsstelling. Debiteurenrisico verdient minstens zoveel aandacht. Een nieuwe buitenlandse klant heeft immers nog geen betaalhistorie bij uw onderneming. Dat maakt vragen relevant als:
Het vooraf beantwoorden van deze vragen is vaak eenvoudiger dan achteraf proberen een grote buitenlandse vordering te innen. Niet iedere verzekeraar beoordeelt export hetzelfdeKredietverzekeraars verschillen in hun risicobereidheid en expertise. De ene verzekeraar kan bijvoorbeeld ruimere kredietlimieten bieden op bepaalde Europese markten, terwijl een andere partij meer ervaring heeft met specifieke regio’s of typen afnemers. Ook voorwaarden rondom politieke risico’s, betalingsachterstanden en incasso kunnen verschillen. Daarom verdient een exportkredietverzekering een bredere vergelijking dan alleen: Wat is de premie? Minstens zo belangrijk zijn:
Een lage premie biedt weinig voordeel wanneer juist uw belangrijkste buitenlandse klanten onvoldoende gedekt zijn. Private kredietverzekering en overheids-EKV zijn niet hetzelfdeBij export wordt de term exportkredietverzekering voor verschillende vormen gebruikt. Voor reguliere kortlopende B2B-facturen wordt vaak gebruikgemaakt van commerciële kredietverzekeraars. Daarnaast bestaat voor bepaalde grotere, complexere of langlopende exporttransacties ook publieke exportkredietverzekering via een exportkredietagentschap. Welke vorm relevant is, hangt sterk af van het type transactie, de looptijd en het land. Voor een onderneming die goederen levert aan buitenlandse zakelijke klanten op betaaltermijnen van bijvoorbeeld 30, 60 of 90 dagen, ligt een private kredietverzekering vaak voor de hand. Bij omvangrijke projecten of langlopende financiering kan een andere structuur nodig zijn. Wat kost een exportkredietverzekering?De premie van een exportkredietverzekering hangt af van meerdere factoren. Denk onder andere aan:
Daarom is een vast premiepercentage zonder verdere context weinig zinvol. Export naar financieel sterke West-Europese klanten kan een heel ander risicoprofiel hebben dan handel met klanten in instabielere markten. De relevante vergelijking is uiteindelijk: wat betaalt u, en welk risico wordt daarvoor daadwerkelijk afgedekt? Exportkredietverzekering is niet automatisch voor iedere exporteur nodigOok bij internationale handel geldt dat verzekeren niet altijd de enige of beste oplossing is. Een onderneming met veel kleine buitenlandse klanten, korte betalingstermijnen en voldoende financiële buffers kan besluiten een deel van het risico zelf te dragen. Andere mogelijkheden zijn bijvoorbeeld:
Een kredietverzekering wordt vooral interessant wanneer de financiële gevolgen van één buitenlandse wanbetaler aanzienlijk zouden zijn. De kernvraag is daarom: Hoeveel verlies kan uw onderneming zelf dragen zonder dat liquiditeit of resultaat onder druk komt? Wanneer verdient een exportkredietverzekering extra aandacht?Een aantal situaties maakt de afweging extra relevant. Bij uitbreiding naar nieuwe landen Nieuwe markten betekenen nieuwe klanten, andere economische omstandigheden en vaak minder eigen betaalervaring. Bij sterke groei van de exportomzet Meer omzet betekent doorgaans ook hogere openstaande bedragen. Uw debiteurenrisico kan daardoor sneller groeien dan u denkt. Bij afhankelijkheid van enkele buitenlandse klanten Wanneer één of twee afnemers een groot deel van uw internationale omzet vertegenwoordigen, kan hun uitval grote gevolgen hebben. Bij langere betalingstermijnen Hoe langer u op betaling wacht, hoe langer u zelf uw klant financiert. Bij landen met verhoogd politiek of economisch risico In zulke situaties is het verstandig specifiek te beoordelen of en hoe dat risico verzekerbaar is. Kredietverzekering en exportfinancieringEen verzekerde debiteurenportefeuille kan ook relevant zijn bij financiering. Banken en andere financiers kijken bij werkkapitaal- of debiteurenfinanciering naar de kwaliteit van de vorderingen die als zekerheid dienen. Een kredietverzekering kan daarbij een rol spelen, maar is geen automatische garantie op betere voorwaarden of extra financiering. Iedere financier hanteert zijn eigen acceptatiebeleid. Wel kan een professioneel beheerde debiteurenportefeuille helpen om het risicoprofiel inzichtelijker te maken. Internationale groei begint met grip op betalingsrisicoExportgroei draait niet alleen om nieuwe klanten vinden. Het draait ook om zorgen dat de omzet uiteindelijk wordt betaald. Juist bij internationale handel is dat extra belangrijk, omdat commerciële en landspecifieke risico’s samen kunnen komen. Door buitenlandse klanten vooraf te beoordelen, kredietlimieten te hanteren en betalingsgedrag actief te volgen, verkleint u de kans dat één wanbetaling een groot financieel probleem wordt. Een exportkredietverzekering kan daar een belangrijk onderdeel van zijn. Niet omdat iedere exporteur zich per definitie moet verzekeren, maar omdat groei op rekening alleen gezond is wanneer het bijbehorende debiteurenrisico bewust wordt beheerd. Dit artikel is geschreven als informatieve gastbijdrage. Voor een beoordeling van uw specifieke exportsituatie is persoonlijk advies aan te raden. |
